Raymond James réitère une recommandation "surperformance".
Daryl Swetlishoff indique que les résultats du premier trimestre sont solides et que l'entreprise ne fera pas l'objet de droits compensateurs rétroactifs.
L'analyste reconnaît que les droits de 24,14% qui lui seront imposés sont supérieurs à la moyenne de 20% qui frappe les autres sociétés forestières canadiennes, mais il croit que les droits antidumping qui seront vraisemblablement imposés le 23 juin viendront contrebalancer l'écart et que les droits totaux se situeront autour de 30%.
Il maintient que les fondamentaux de l'industrie forestières sont bons et devraient permettre aux producteurs canadiens de passer en grande partie les coûts des droits à leurs clients américains.
Monsieur Swetlishoff estime que le marché évalue actuellement West Fraser en fonction d'un prix du bois à 370 $ US/mfbm, alors qu'il est actuellement à 410$ US, et que son anticipation 2018 est à 400$ US.
La cible est maintenue à 67$.
