[Photo : Bloomberg]

Le réseau américain de pharmacies Walgreens va investir 6,7 G$ US pour prendre 45% du groupe européen de distribution de produits pharmaceutiques Alliance Boots, avec une option pour en prendre le contrôle total dans les trois ans.

Walgreens paiera sa participation pour 4 G$ US en numéraire et pour le solde avec un apport de ses propres actions (soit 83,4 millions de titres), selon un communiqué publié mardi par le numéro un américain des "drugstores".

Sous réserve de l'obtention des autorisations nécessaires, l'opération devrait être effective à compter du 1er septembre prochain et être relutive sur le bénéfice net par action de Walgreens dans la première année suivant la réalisation de la transaction, d'environ 0,23 à 0,27 $ US, a précisé le groupe américain, dans un communiqué.

Les synergies entre les deux groupes devraient se situer entre 100 et 150 M$ US la première année, pour grimper jusqu'à 1 G$ US de dollars d'ici fin 2016.

"Étant donné les complémentarités géographiques de Walgreens et Alliance Boots, il n'y a aucun projet de réduction d'effectifs dans l'un ou l'autre groupe en conséquence de cette transaction", a précisé le communiqué.

Les conseils d'administration respectifs des deux partenaires ont approuvé cette transaction "à l'unanimité".

La société d'investissements américaine KKR, actionnaire d'Alliance Boots depuis 2007, a fait savoir dans un communiqué distinct qu'elle soutenait l'opération.

En parallèle de l'annonce de ce partenariat, Walgreens a annoncé l'octroi d'un dividende record pour le troisième trimestre de son exercice décalé (clos au 31 mai), à 27,5 cents par action (+22,2%), faisant grimper le dividende annuel à 1,10 $ US (90 cents auparavant).

Et le groupe a également annoncé un chiffre d'affaires de 17,75 G$ US pour ces trois mois (18,37 G$ US un an plus tôt) et un résultat net de 537 M$ US (603 M$ US un an plus tôt).